Peer-Vergleich
In der Portfolioanalyse veranschaulicht dieses Diagramm die Position des grünen Portfolios im Risiko-Rendite-Kontext innerhalb seines Referenzuniversums — definiert durch die Kombination aus Währung und Risikoniveau.
In der Composite-Analyse repräsentieren die grünen Punkte die Portfolios im Composite zum letzten Datum des ausgewählten Zeitraums.
Eine Wolke aus anonymisierten grauen Datenpunkten steht für die Community.
Der in Blau dargestellte Benchmark dient als Referenzpunkt für die Wetterlinien (siehe unten).
Die rosa Punkte, sofern verfügbar, repräsentieren Strategiefonds, die für die jeweilige Kombination aus Währung und Risikoniveau ausgewählt wurden.
Geld- und Aktienmärkte werden durch dunkelgraue bzw. orangefarbene Punkte dargestellt.
Vertiefende Analyse: Erklärung der Wetterlinien
Die Wetterlinien zeigen, wie sich ein Instrument in Risiko und Rendite im Vergleich zu seinem Referenzindex positioniert.
Ihre Form passt sich dem Marktumfeld an:
In Aufwärtsmärkten: Instrumente mit zu geringem Risiko werden leicht bestraft (Opportunitätskosten), während übermäßiges Risiko exponentiell bestraft wird. Rund um den Index führt eine bessere risikoadjustierte Rendite zu besserem Wetter.
In Abwärtsmärkten: Instrumente, die Kapital bewahren (geringeres Risiko, kleinere Verluste), werden belohnt, während zu hohes Risiko weiterhin bestraft wird. Rund um den Index bevorzugt das Wetter weiterhin risikoadjustierte Renditen, mit Fokus auf Kapitalerhalt.
Kurz gesagt: Das Wetter passt sich dynamisch an – es belohnt effizientes Risikomanagement in steigenden Märkten und vorsichtige Kapitalbewahrung in fallenden.